Последний год наблюдается резкие взлеты и падения рубля, так как курс зависит от множества факторов, включая мировые экономические тенденции, политическую ситуацию в России и других государствах, изменения стоимости энергосырья, в частности нефти и газа. Учитывая перечисленные аспекты, сложно точно предсказать, что будет с рублем в 2024 году. Для лучшего понимания нынешней ситуации с курсом рекомендуется проанализировать прогнозы экспертов.
Причины падения рубля
Середина мая ознаменовалась серьезным падением рубля. Тенденция постепенно набирала обороты, вплоть до событий в Ростове-на-Дону. После субботнего мятежа волатильность на рынке резко повысилась, когда банки России подняли курсы валют. Какие еще выделяют причины обвала?
Цены на нефть
Сегодня цены на нефть во всем мире консолидируются в широком диапазоне. Примерный показатель составляет 75 долларов за один баррель. В связи с ростом ставок по основным резервным валютам на сырьевых рынках предвидится рецессия в конце этого года. Темпы в экономической сфере существенно снизятся из-за повышенной стоимости кредита, поэтому спрос на нефть сократится.
Недавно никто иной, как представитель ФРС Соединенных штатов, подтвердил догадки общества насчет увеличенной в скором времени процентной ставки на 0,5 пункта. Однако Джером Пауэлл также добавил, что в 2024 году ожидается ее снижение.
Неделю назад был замечен упадок запасов нефти в США на 9,6 миллиона барр. Хотя ожидалось максимум 1,8 миллиона барр. В SPR замечено сокращение резервов на 1,35 миллиона барр.
Кроме того, уменьшилось количество предложений, несмотря на то, что добыча топлива осталась на прежнем уровне в размере 12,2 миллиона б/с. Тогда как импорт упал на 0,4 миллиона, в итоге понизился до 1,2 миллиона б/с.
У покупателей сырья ситуация остается на нейтральном уровне. Загрузка НПЗ на стороне спроса стала меньше на 0,9%. Запасы бензина постепенно растут, на данный момент показатель составляет 0,6 миллиона барр. Поставки нефтепродуктов и индикатор спроса упали до 20,3 миллиона б/с.
В будущем не предвидится высокий рост цен на сырье. Будет поддерживаться консолидация 75 долларов за баррель.
На 2024 год прогнозируется понижение мировых цен на энергоносители, поскольку будет наблюдаться замедление темпов в экономике.
Если подобное не сбудется, то девальвации в любом случае не избежать. Примерная стоимости нефти – 100 долларов за баррель.
Экономические санкции
Главным событием, повлиявшим на курс рубля, можно назвать введенные ограничения против российских банков. Перечень финансовых учреждений под санкциями включает такие крупные компании, как:
- Сбербанк;
- ВТБ;
- Открытие;
- Альфа;
- Промсвязьбанк.
Всего в списке насчитывается 22 российских банка.
Предпринятые Европой и США меры против финансовых организаций не сказались на их клиентах, которые занимаются бизнесом только на территории России. Если гражданам требуется совершать покупки в иностранных государствах, то можно завести счет в банке, не попавшим под санкции. Однако у них зачастую худшие условия. Кроме того, возможны проблемы с транзакциями из-за отсутствия таковых функций в конкретном финансовом учреждении.
Следующим экономическим ограничением последовала блокировка системы SWIFT. Правда, совершать платежи теперь нельзя только за границу. Внутри РФ все осталось как раньше, за исключением закрытия ApplePay и GooglePlay. На смену сервисам пришла российская разработка MirPay.
Блокировка иностранных приложений для бесконтактной оплаты скорее была ориентирована на политическую сферу, чем на экономическую. Хотя это все равно повлияло на курс рубля в отрицательную сторону.
Отключение SWIFT нацелено банки, ведущие внешнеэкономическую деятельность, которые составляют около 70% российской финансовой системы. Таким образом дискредитировали практически целую страну.
В начале 2023 года курс доллара к рублю выделялся низкой волатильностью: 75 – 80 RUB за USD. После объявления спецоперации 24 февраля стоимость начала быстро подниматься, в итоге 7 марта достигла 163 рублей за доллар. Также стремительно она опускалась и в мае торговалась в диапазоне 65 – 70 RUB за USD. На валютных биржах заметно упали объемы.
Прогноз экспертов на 2024 год
Российские аналитики предвидят девальвацию.
В качестве эксперта выступил макроэкономист УГ «Ингосстрах Инвестиции» Антон Прокудин.
Согласно прогнозам, курс доллара к рублю составит 100 RUB.
Стоимость сырьевых товаров упадет к концу 2024. Однако далее ожидается сильный вынос курса, за чем последует укрепление. Антон Прокудин ориентировался на девальвацию, которая пришлась на промежуток между 2014 и 2016. Тогда курс рубля менялся с 30 на 86 и возвращался к 55. При составлении прогноза данные прошлых лет умножили на два. То есть в современности, скорее всего, сначала торги будут проходить за 60, потом за 190, после – за 110.
Владимир Ковалев, аналитик TeleTrade, прокомментировал ситуацию. По его мнению, ожидаемая цена – это не реально, поскольку до наступления 2024 может произойти масса событий.
Эксперт сказал, что ослабление национальной валюты будет выше общей инфляции, которая предвидится на уровне 5 – 7%.
Александр Джиоев, аналитик УК «Альфа-Капитал», наоборот, предсказывает отсутствие ослабления. Он считает, что рубль поддерживают:
- Профицит по счету действующих операций;
- Продажа CNY из Инвестиционного фонда благосостояния в рамках механизма бюджетного правила.
Другие эксперты говорят, что ожидается обвал. Так, с января по декабрь курс будет медленно падать, начиная с 56 и заканчивая 48 рублями.
Прогноз рубля относительно доллара США по месяцам на 2024 год
Прогноз динамики курса исходит из исторических данных. В составлении помогают нейронные сети. Обновление автоматическое, один раз в сутки.
| Месяц | Курс, руб. | Волатильность, % |
| Январь | 81,52 | 3,3 |
| Февраль | 82,95 | 5,3 |
| Март | 81,76 | 2,2 |
| Апрель | 84,71 | 5,4 |
| Май | 83,43 | 4,02 |
| Июнь | 80,93 | 4,01 |
| Июль | 81,46 | 5,1 |
| Август | 82,7 | 4,01 |
| Сентябрь | 84,26 | 3,5 |
| Октябрь | 85,81 | 2,2 |
| Ноябрь | 85,6 | 2,9 |
| Декабрь | 84,65 | 4,2 |
В 2024 году будет преобладать положительная динамика. С помощью прогноза можно заранее узнать возможность девальвации.
Меры для укрепления национальной валюты
Финансисты придерживаются мнения, что для укрепления национальной валюты стоит снижать издержки производства, уменьшать расходы на энергоресурсы, изменять налоговую базу вместо борьбы с отечественными производителями.
Другой способ заключается в увеличении объемов денежной массы, поскольку в нынешних реалиях показатель монетизации экономики России низкий. Для повышения параметра необходимо ввести больше наличности в оборот.
Укрепленная валюта способствует замедлению инфляции. То есть сначала наблюдается рост стоимости импортных товаров и, как следствие, отечественных из-за девальвации. В итоге повышается средний уровень цен, но через время он снижается, когда рубль «встает на ноги».
Если экономическая ситуация в России останется стабильной, цены на нефть и газ будут высокими, а политическая обстановка будет спокойной, то рубль, вероятно, будет относительно стабильным. Однако такие предсказания всегда сопряжены с рисками и могут быть неверными.
Важно понимать, что экономическая ситуация меняется со временем, и многие факторы могут повлиять на курс рубля в будущем.